שיפור ובדיקה של מודל מסחר של מדד מניות עתידיות המבוסס על רצועות בולינגר
...
תמצית
מודל המסחר של רצועות בולינגר מהווה אסטרטגיה חשובה במסחר תוכנה. אבל למעשה, מודל המסחר המבוסס על התיאוריה המסורתית של רצועות בולינגר חובה בתוכו כשלים גדולים כגון כשל של "רגישות-יתר", עסקאות עצירת הפסדים חלקיים, כושר ההסתגלות של המדדים הבסיסיים של המודל הוא חלש. במסמך זה, שיטת המחקר האמפירית משומשת בכדי לנתח את הליקויים של המודל העסקי המסורתי של רצועות בולינגר ולשים בקדמה שיטות משופרות. בהתאם, אנו מציגים את מהירות המחיר, משפרים את חוקי עצירת ההפסד, ומתאימים את המדדים הבסיסיים בכדי לשפר את המודל. מודל המסחר המשופר נבחן עם הנתונים של מדד הסחורות העתידיות של שנגחאי ושנזן. התוצאה הראתה שלמודל העסקי של רצועות בולינגר המשופר יש רווחיות חזקה וסיכון (ריזיקה) נמוך, אשר הוא מהווה קו מנחה להתמחות של מדדי מניות עתידיות.
הקדמה.1
הצג את הבעיה. 1.1
מדד מניות עתידיות פונה למדד המניה כנושא של חוזים עתידיים מתוקנים, שני הצדדים מסכימים על תאריך מסוים בעתיד וממלאים אחר הגודל הנקבע מראש של מדד מחיר המניה עבור המכירה של המדד המשתמע. מאז שסחר החליפין העתידי של קנזס פיתח חוזה מדד ערכים עתידיים בפברואר 1982, מדדי מניות עתידיות מוערכים יותר ויותר ע"י כל סוגי המשקיעים, המדרג של העסקה נתרחב במהירות והמגוון של המסחר גדל. בהווה, מדד המניות העתידיות נהפך למבחר אפשרויות המסחר הגדול בעולם. שוק 300 מדדי המניות העתידיות של שנגחאי ושנזן (CSI300) רץ בסין כבר יותר מ-6 שנים. הוא פעיל במשך שנים אלו ומספק לחוקרים הרבה נתוני שוק ממשיים ובעלי ערך.
עם העלייה וההתפתחות ההדרגתית של שוק מדדי המניות העתידיות, בכדי להשיג רווחים וגידור מעולים יותר, מוסדות המסחר הגדולות ומשקיעים התחילו לערוך מחקר מעמיק ולהתמקד בלגלות אסטרטגיות מסחר מורכבות יותר. למרות זאת, ההשמה של רוב אסטרטגיות המסחר מוכרחות להישען על ההשמה של עסקאות תוכנתיות (פרוגרמטיות, ע"פ תוכנה). בשווקים זרים, בזמן שמצב הסחר בשוק הביטחונות, עסקאות תוכנתיות החליפו בהדרגתיות מסחר מלאכותי סטנדרטי. מפאת ההתפתחות ההפוכה של השוק הפיננסי של סין, ישנו פער מסוים בפיתוח של מסחר תוכנתי בין אמריקה וארצות אירופאיות. פיתוח של מסחר תוכנתי יכול לא רק לעזור להשיג את ניהול הסיכון ולשפר שילוב השקעות, אלא לעשות שימוש מלא ביתרונות של מהירות בתהליך של מסחר בכדי לשפר
…